Kapitalforeningen Formuepleje – Ændrede risikorammer og opdaterede investoroplysninger

Formuepleje A/S offentliggør hermed opdaterede Investoroplysninger i henhold til § 62 i Lov om forvaltere af alternative investeringsfonde mv. for Kapitalforeningen Formuepleje.

Med henblik på at etablere en mere veldiversificeret portefølje med et forbedret risikojusteret afkast udvides investeringsuniverset i afdeling Formuepleje Fokus KL således, at afdelingen udover investeringer i danske og svenske realkreditobligationer fremover også har mulighed for at investere i højtratede norske og europæiske obligationer. Rammeændringerne medfører også, at rentederivater fremover kan anvendes som et alternativ til obligationsinvesteringer til at øge afdelingens samlede renterisiko, hvor rentederivater tidligere primært blev anvendt som renteafdækning. Derudover er rammerne for samlet varighed (renterisiko), lån i pct. af formuen og bruttoeksponering blevet indsnævret.

Som følge heraf bliver risikorammerne for afdeling Fokus KL med virkning pr. 29. januar 2026 opdateret som anført i nedenstående tabel.

Risikorammer for afdeling Formuepleje Fokus KL
	Nedre	Øvre
Eksponeringer pr. aktivkategori
Højtratede DKK-denominerede obligationer og rentederivater	250%	500%
Højtratede SEK-denominerede obligationer og rentederivater	0%	250%
Højtratede NOK-denominerede obligationer og rentederivater	0%	75%
Højtratede EUR-denominerede obligationer og rentederivater	0%	250%
Valutaeksponering (ekskl. DKK & EUR)	0%	10%
Øvrige eksponeringer	0%	10%
Samlede eksponeringer
Lån i pct. af formuen		400%
Lange positioner i pct. af formuen		500%
Bruttoeksponering i pct. af formuen		1000%
Varighed
Samlet varighed ift. formuen (år)	0	20
Spredningsbegrænsninger
Enkelt udsteder af realkredit mv. i pct. af obligationsporteføljen	0%	70%

For yderligere uddybning af risikorammerne henvises til afsnittet ”Risikorammer” for afdeling Formuepleje Fokus KL i vedhæftede investoroplysninger.

Som følge af de ændrede risikorammer er der for afdeling Formuepleje Fokus KL foretaget tilpasninger i afsnittet ”Investorprofil/Den typiske investor i Afdelingen” og ”Investeringspolitik, strategi og investeringsområde” i vedhæftede investoroplysninger.

Som følge af ovenstående er afsnittet ”Risikoforhold og risikofaktorer” for afdeling Formuepleje Fokus KL endvidere blevet opdateret i vedhæftede investoroplysninger.

Afsnittet om ”Værdipapirfinansieringstransaktioner” for afdeling Formuepleje Fokus KL i vedhæftede investoroplysninger er endvidere blevet opdateret.

I relation til afdeling Variabel Rente Plus KL er der foretaget mindre tilpasninger i relation til afdelingens risikoklassificering i afsnittet ”Investorprofil/Den typiske investor”

Herudover er der foretaget redaktionelle ændringer.

De beskrevne ændringer og vedhæftede investoroplysninger træder i kraft den 29. januar 2026. Der henvises til de vedhæftede investoroplysninger for en beskrivelse af ændringerne i sin helhed.

Med venlig hilsen

Peter Kjærgaard
Formuepleje A/S